Kuinka käyttää Excel ODDFYIELD -toimintoa -

Sisällysluettelo

Yhteenveto

Excel ODDFYIELD -funktio palauttaa parittoman (epäsäännöllisen) ensimmäisen jakson arvopaperin tuoton.

Tarkoitus

Hanki tuottoturva parittomalla ensimmäisellä jaksolla

Palautusarvo

Saanto prosentteina

Syntaksi

= ODDFYIELD (sd, md, id, fd, rate, pr, redem, taajuus, (base))

Väitteet

  • sd - Arvopaperin toimituspäivä.
  • md - arvopaperin erääntymispäivä.
  • id - arvopaperin liikkeeseenlaskun päivämäärä.
  • fd - ensimmäinen kuponkipäivä.
  • korko - vuotuinen kuponkikorko.
  • pr - Vakuuden hinta.
  • redem - Lunastusarvo 100 dollarin nimellisarvoa kohti.
  • taajuus - kuponkimaksut vuodessa (vuosi = 1, puolivuosittainen = 2; neljännesvuosittain = 4).
  • pohjalta - (vapaaehtoinen) Päivä count perusteella (katso alla, oletus = 0).

Versio

Excel 2003

Käyttöohjeet

Joillakin joukkovelkakirjoilla on epäsäännöllinen ensimmäinen tai viimeinen jakso, joten korkomaksut eivät sovi normaaliin aikatauluun. Voit laskea epäsäännöllisen ensimmäisen jakson tuoton ODDFYIELD-funktiolla. ODDFYIELD-funktio palauttaa arvopaperin tuoton (prosentteina) lyhyellä tai pitkällä ensimmäisellä jaksolla.

Esimerkki

Esitetyssä esimerkissä haluamme laskea joukkovelkakirjan tuoton, jonka toimituspäivä on 1. helmikuuta 2019. Laina erääntyy 15.2.2022 ja maksaa 5%: n kuponkikorkon, ja ensimmäinen kuponki maksetaan 15.2.2019. Maksut ovat puolivuosittain, päivien laskentaperuste on US 30/360 ja lunastusarvo on 100 dollaria. Esitetyssä esimerkissä kaava kohdassa F5 on:

=ODDFYIELD(C10,C12,C9,C11,C7,C5,C6,C13,C14)

Näillä syötteillä ODDFYIELD-funktio palauttaa tuoton 6,10%, kun prosenttilukumuotoa käytetään.

Syötä päivämäärät

Excelissä päivämäärät ovat sarjanumeroita. Paras tapa syöttää kelvolliset päivämäärät on käyttää soluviittauksia esimerkissä esitetyllä tavalla. Jos haluat antaa kelvolliset päivämäärät suoraan funktion sisälle, DATE-toiminto on paras vaihtoehto. Alla olevassa kaavassa on kaikki arvot kovakoodattu, ja DATE-funktiota käytetään jokaiselle neljästä vaaditusta päivämäärästä:

=ODDFYIELD(DATE(2019,2,1),DATE(2022,2,15),DATE(2018,12,1),DATE(2019,2,15),0.05,97,100,2,0)

Perusta

Perusargumentti ohjaa päivien laskemista. ODDFYIELD-toiminto sallii 5 vaihtoehtoa (0-4) ja oletusarvoisesti nolla, mikä määrittää US 30/360 -perusteen. Tämä wikipedia-artikkeli tarjoaa yksityiskohtaisen selityksen käytettävissä olevista käytännöistä.

Perusta Päivämäärä
0 tai jätetty pois Yhdysvallat (NASD) 30/360
1 Todellinen / todellinen
2 Todellinen / 360
3 Todellinen / 365
4 Eurooppalainen 30/360

Huomautuksia

  • Excelissä päivämäärät ovat sarjanumeroita.
  • Kaikki päivämäärät sekä taajuus ja perusta on lyhennetty kokonaislukuiksi.
  • Jos päivämäärät ovat virheellisiä (ts. Eivät tosiasiallisesti päivämääriä), ODDFYIELD palauttaa #ARVO!
  • ODDFYIELD palauttaa #NUM kun:
    • (maturiteetti> ensimmäinen_ryhmä> selvitys> emissio) EI OLE totta
    • Nopeus <0 tai pr <= 0
    • Perusta on alueen ulkopuolella

Mielenkiintoisia artikkeleita...